Comisia Europeană pregătește un pachet de măsuri menit să reducă interferența politică în fuziunile bancare din Uniunea Europeană și să elimine barierele care împiedică băncile europene să se extindă dincolo de granițele naționale. Obiectivul declarat este creșterea competitivității sectorului bancar european în fața rivalilor americani, mult mai mari ca dimensiune.
Potrivit unui raport al executivului comunitar publicat vineri, barierele interne rămân principalul obstacol în calea consolidării bancare la nivel european. Deși multe grupuri bancare din UE sunt de dimensiuni considerabile raportat la economia țării de origine, ele rămân mici prin comparație cu piața unică europeană sau cu uniunea bancară, spre deosebire de concurenții internaționali care beneficiază de o piață americană mai integrată. Fuziunile bancare din UE au rămas, în mare parte, limitate la granițele naționale.
Raportul atribuie această situație intervențiilor naționale nejustificate în fuziunile bancare transfrontaliere, care împiedică băncile să atingă masa critică necesară la nivelul întregii Uniuni.
Cazul UniCredit–Commerzbank, exemplu al blocajelor
Discuția vine după ce, în luna iunie, Germania a respins oferta băncii italiene UniCredit de preluare a Commerzbank. UniCredit își urmărește obiectivul încă din septembrie 2024, însă a întâmpinat o opoziție puternică, ilustrând dificultatea derulării unor tranzacții bancare transfrontaliere în Europa. Berlinul a invocat oficial prețul oferit de partea italiană, dar a lăsat de înțeles și că Commerzbank este un creditor esențial pentru companiile germane și ar trebui să rămână sub control național.
Un oficial european de rang înalt a calificat decizia drept o greșeală, subliniind că fuziunile transfrontaliere sunt binevenite atât timp cât primesc undă verde din partea autorităților de supraveghere și concurență. Potrivit aceleiași surse, băncile americane câștigă teren în fața concurenților europeni pe numeroase linii de business, iar principalul factor de competitivitate nu ține de reglementări, ci de lipsa scalei.
Măsuri așteptate în 2027
Comisia Europeană urmează să propună un pachet de măsuri în primul trimestru al anului 2027. Printre acestea se numără un mecanism de sancționare a statelor membre care încalcă regulile UE privind limitarea intervențiilor în fuziunile bancare propuse.
O altă propunere vizează permiterea îndeplinirii cerințelor de capital și lichiditate la nivelul companiei-mamă, și nu, ca în prezent, cu cerințe suplimentare pentru fiecare filială în parte. Eliminarea acestor constrângeri ar putea elibera aproximativ 230 de miliarde de euro (263,1 miliarde de dolari) în active lichide, potrivit raportului.
De asemenea, Comisia intenționează să înlocuiască vechea propunere, veche de un deceniu, privind o schemă europeană unică de asigurare a depozitelor, cu un nou plan de simplificare a măsurilor existente în domeniu.
Reacții mixte din industrie
Sectorul bancar a primit raportul cu rezerve. Federația bancară franceză FBF a apreciat că documentul conține orientări pozitive, dar a cerut măsuri concrete privind coordonarea reglementărilor și limitarea regulilor specifice fiecărei țări.
Christian Sewing, CEO al Deutsche Bank și președinte al Asociației Băncilor Germane, a cerut acțiune rapidă din partea autorităților, solicitând ajustarea pragului minim al cerințelor de capital (așa-numitul output floor), sprijin pentru finanțarea comerțului și îmbunătățiri privind investițiile în tehnologie, alături de o reevaluare a rezervelor pentru stabilitate financiară.
